O BRASILEIRO É RICO EM PATRIMÔNIO, MAS POBRE EM LIQUIDEZ

 

O brasileiro é rico em patrimônio, mas pobre em liquidez

Você pode ter um imóvel quitado e, ainda assim, viver com a sensação constante de falta de dinheiro.

Pode parecer contraditório.

Mas essa é a realidade de muitos brasileiros: acumulam patrimônio imobiliário ao longo da vida, mas continuam sem reserva, sem liquidez e sem capacidade de aproveitar oportunidades.

Há pessoas com patrimônio elevado, imóveis quitados e décadas de esforço acumulado, mas sem capital disponível para investir, reorganizar a vida financeira ou lidar com emergências.

São ricos em patrimônio. Mas pobres em liquidez.

O problema é que o brasileiro aprendeu a enxergar imóvel como símbolo de segurança. Nunca como uma ferramenta capaz de gerar liquidez, oportunidade e crescimento.

Comprar a casa própria, para muita gente, representa proteção, estabilidade e a sensação de “cheguei lá”. O imóvel virou símbolo de independência, conquista pessoal e tranquilidade.

A cultura brasileira sempre incentivou a acumulação de patrimônio imobiliário.

Desde cedo, ouvimos que “quem compra terra não erra”, que “aluguel é dinheiro jogado fora” e que ter imóvel é o caminho mais seguro para construir patrimônio.

Por isso, muita gente passa a vida inteira tentando conquistar um imóvel e acredita que, depois disso, estará financeiramente protegida. 

O problema é que, muitas vezes, essa segurança existe apenas no papel.

Porque patrimônio ilíquido não paga conta, não resolve emergência, não aproveita oportunidade, não financia expansão e não reduz dívida cara.

Ele apenas existe.

E, em muitos casos, exige dinheiro: IPTU, condomínio, manutenção, reforma, imposto e custo de oportunidade.

O paradoxo é que muitas pessoas passam décadas construindo patrimônio para, no momento em que mais precisam de dinheiro, descobrirem que têm muito valor imobilizado e pouca capacidade de transformar isso em liquidez.

Isso acontece porque vender um imóvel demora e quase sempre significa vender no pior momento.

Quem precisa vender rápido normalmente vende mal.

Enquanto isso, famílias e empresários acabam recorrendo a linhas de crédito caras, antecipação de recebíveis, cheque especial, parcelamentos ou empréstimos pessoais, mesmo tendo um patrimônio relevante parado.

É comum encontrar empresários pagando juros altos de capital de giro enquanto possuem imóveis quitados sem nenhuma utilização estratégica. 

Ou famílias pagando 8%, 10% ou até mais ao mês no cartão e no rotativo, enquanto mantêm um imóvel de alto valor completamente parado.

Nos Estados Unidos, por exemplo, é comum usar o imóvel como ferramenta financeira. O patrimônio imobiliário é frequentemente transformado em crédito barato para reorganizar dívidas, investir, abrir empresas, ampliar patrimônio ou ganhar liquidez sem precisar vender o ativo.

Essa resistência ainda é tão grande no Brasil que poucas pessoas enxergam o imóvel como uma fonte de liquidez estratégica. 

Aqui, essa ferramenta é chamada de home equity - ou crédito com garantia de imóvel (Alienação Fiduciária), e representa apenas cerca de 0,17% do PIB brasileiro.

Para comparação, o crédito imobiliário total já representa cerca de 9,7% do PIB, enquanto em países mais desenvolvidos essa relação supera 50% e, em alguns casos, passa de 90%.

Especialistas do setor estimam que o home equity poderia chegar a 20% do PIB brasileiro nas próximas décadas, caso mais pessoas passem a enxergar o imóvel não apenas como proteção, mas também como ferramenta de liquidez.

Além disso, o mercado já está crescendo. Apenas no primeiro semestre de 2024, os empréstimos com garantia de imóvel somaram R$ 4,6 bilhões, praticamente três vezes mais do que em 2020.

Ou seja: o brasileiro aprendeu a construir patrimônio, mas não aprendeu a usar patrimônio.

Talvez porque ainda exista a percepção de que colocar um imóvel em garantia significa ‘correr risco demais’ ou ‘estar endividado’.

E é claro que nem todo patrimônio precisa ser transformado em liquidez.

Para muitas famílias, o imóvel continuará sendo apenas segurança, proteção e tranquilidade. E não há problema nisso.

O ponto não é defender dívida a qualquer custo, mas entender que patrimônio pode ser usado de forma estratégica quando existe um objetivo claro, planejamento e oportunidade de acesso a crédito barato.

Porque, em muitos casos, o custo de manter tudo parado pode ser maior do que o risco de usar esse patrimônio de forma inteligente.

Talvez o maior erro financeiro do brasileiro não seja ter pouco patrimônio, mas passar a vida inteira construindo riqueza sem nunca aprender a fazer essa riqueza trabalhar a seu favor.

Ter patrimônio é importante.

Mas patrimônio, por si só, não resolve tudo.

Porque patrimônio sem liquidez pode, muitas vezes, virar uma armadilha.

No fim, não adianta passar a vida inteira construindo patrimônio se ele não consegue trabalhar a seu favor quando você mais precisa.

O imóvel pode continuar sendo segurança. Mas, quando bem utilizado, ele também pode ser liberdade.

Autor do texto: Matheus Moraes